新狼群基金公司中期投资组合分析报告-法师兄

新狼群基金公司中期投资组合分析报告

来源：互联网时间： 2023-03-24 10:01:11 269 人看过

一、富国、上-投、**基金管理公司最新动态

三家基金公司的共同特点就是也采取了“狼群”的战术。而且基金公司的形象在市场中得到不断的提升。上-投、**新发的基金更是规模庞大，虽然其适应能力仍需观察，但是从目前的表现来看，还是可圈可点的。

从这几家基金公司的重仓股中，我们又发现了不少新面孔，和南方、易*达比起来也有自己的特点。新进的重仓股，假如基本面比较好，同时又有点题材的，应该是比较值得关注的。(详见表一、二、三)

1、**基金管理公司中报持股分析

**基金管理公司的成功转型，不得不归功于其团队协作的展开。从其新近和增仓的个股来看，中*盘的成长股占据了主要地位。大牛股也又不少，显示出比较积极的投资组合。

表一：**基金管理公司2006年中期新进或增仓并持股占流通股比大于1.5%的个股

股票代码股票名称持有基金数季度持股变动(万股)持股占流通股比(%)

002048宁波华翔1-3.26

600260G凯乐1-2.71

000978G桂旅1-2.72

600590G泰豪1-4.26

600058G五矿1-1.66

600660G福耀1-2.74

600649G原水1-2.56

600584G苏长电1-5.76

600143G金发1-2.06

000559G钱潮1-1.57

600331G宏达2-5.11

600075G天业2-7.76

600628G新世界2252.944.84

600312G平高2570.1810.20

002028思源电气2-13.28

600563G法拉2384.3311.87

600271G航信2194.813.44

600588G用友2183.277.05

002007华兰生物2-13.06

002024苏宁电器353.852.51

数据来源：德鼎投资

2、**基金管理公司中报持股分析。

声明：该文章是网站编辑根据互联网公开的相关知识进行归纳整理。如若侵权或错误，请通过反馈渠道提交信息，我们将及时处理。【点击反馈】

扩展阅读

律师服务

热门律师推荐

律师普法

换一批

更多股票相关文章

基金投资
基金投资组合（FOF）策略研究报告

一、中报业绩的预喜，虽然紧缩的货币政策给银行业造成了较大的压力，但在宏观经济依然高速增长和税率等因素的作用下，银行类上市公司还是交出了一份可观的半年报，因此做多力量以此为契机展开反弹;二、央行的货币紧缩政策已初显效果，6月信贷增速开始回落，加息预期有所弱化;三、过热的宏观经济得到一定程度控制：6月外贸顺差同比下滑20%以上，出口对GDP的贡献已为负数，此外新开工项目数也在下滑，消费支出在扣除价格因素后增速并不明显，拉动中国经济的消费、投资和出口三驾马车并不乐观，因此市场预计国家宏观调控政策或将有所放松。但需注意的是，抑制通胀依然是政府的首要目标，从紧的货币政策难以放松，或将采用财政政策进行结构性调节，因此主导沪深市场的金融、地产和钢铁等权重板块仍难有大的行情，在无重大政策出台之前，后市上升下探空间较为有限。海外市场前景不容乐观，美国股市在经历4、5月份的反弹之后重新步入下降阶段，房地产市场

2023-06-02

181人看过
证券投资
华夏回报二号证券投资基金分析报告

**回报二号在投资理念上将延续**回报基金重视股票和债券等投资工具的合理配置以及品种精选的做法，追求在尽量避免基金资产损失的前提下实现基金每年较高的绝对回报。这使我们想起了**回报成立两年半来分红多达十六次的事实。截至6月30日，**回报，累计为投资者分红超过8亿元。这样的分红频率和数量令多数基金只能望其项背。而我们可以合理地预期**回报二号将沿袭这一作风，成为追求稳定回报投资者的最爱。**回报二号仍然由现任**回报基金经理的石-波来掌管。石-波证券从业经历13年，经历十分丰富。**回报二号毕竟是在不同的市场环境下运作的一只新基金，难免会有投资者担心**回报二号能否再现**回报的优秀业绩。我们认为，有两个因素可以使这些投资者提升对**回报二号的信心。第一，在**基金公司投资决策以基金经理为主，但基金经理的决策是在整个团队投资研究成果的基础之上进行的。通过股票池、重点股票池等等制度，保证了基

2023-06-12

195人看过
证券投资
国泰金鹰增长证券投资基金分析报告

中国银河证券公司研究中心一、开放式基金的比较优势提要:开放式基金作为介于股票和国债之间独具特色的投资品种,其相对规范和专业化的特征正日益显露。因此有必要从整个证券市场的高度出发,重新审视和评价开放式基金的价值。当前,基金的相对规范优势与专业化特征正在凸显。经过近1年的调整、规范,当前的基金业与过去相比已经发生重大变化。虽然离市场的要求还有不小的差距,但基金业出现的积极变化却是不争的事实。2001年股市大跌,暴露出基金以外的机构存在的巨大问题,基金作为"阳光资金"的优势正在逐步显现。从社会分工的角度来看,基金管理人承担了一些没有时间和能力进行投资的公众的资产管理事务。由于有相对合理的分工,加上较为严格的操作纪律和投资流程的安排,基金初露专业化投资的优势。从普遍意义上讲,通过基金理财是社会发展的必然。现实生活中,不排除个别散户操作绩效超过基金的事件,但那不具备统计学意义。基金是一种组合投资,用

2023-06-12

469人看过
封闭式基金
大盘封闭式基金投资价值分析报告

以内部收益率方法(即以市价买入，以到期日净值卖出获得的年化收益率)对封闭式基金的分析显示，小盘封闭式基金具有更高的内部收益率，然而这种方法在计算时并没有考虑到期日的变化、净值增长率、分红因素和到期损失这四个因素，而它们将直接影响封闭式基金内部收益率绝对数值的高低以及大、小盘封闭式基金内部收益率的排序。加入这些因素作为分析变量，我们发现，大盘封闭式基金不失为一种高风险高收益的投资品种，如果按30～35%的理论折价算，大盘封闭式基金仍有10～17%的上涨空间。传统内部收益率计算方法没有考虑四个重要因素采用传统的内部收益率计算方法，小盘封闭式基金的平均内部收益率为9.76%，而大盘封闭式基金的平均内部收益率为6.04%。很显然，小盘封闭式基金的内部收益率高于大盘封闭式基金的内部收益率。2005年3月之后，小盘封闭式基金走出了一波大幅上扬行情，而2005年11、12月以来，大盘封闭式基金也大幅上扬

2023-06-12

444人看过

基金投资
上证180ETF指数基金投资价值分析报告

中国**证券研究中心王*航内容摘要◎根据中国**证券基金研究中心《基金管理公司股票投资管理能力评价体系》的统计，**基金管理公司的股票投资管理能力2004年度在24家基金公司中排名第8位，2005年上半年在34家基金公司中排名第6位。总体水平有较为显著的进步。◎从历史数据来看，上证180指数比上证50指数的波动幅度大，因此在指数化投资的过程中所蕴含的机会与盈利空间也就相对较多和较大。◎当市场机会来临而不知道购买什么股票的时候，投资华安上证180ETF，不用选股也能够把握市场机会。通过华安上证180ETF进行组合投资，避免了投资个股的风险，是一种不错的选择。第一部分产品简介基金名称：华安上证180ETF指数基金基金类型：股票基金，指数型基金运作方式：契约型开放式托管银行：中国建设银行发行地点：中国**证券等募集方式：投资人可选择网上现金认购、网下现金认购和网下股票认购3种方式。网上现金认购是

2023-06-12

180人看过
基金投资
兴业可转债混合型基金投资价值分析报告

天相投资顾问有限公司金融创新部一、可转换债券特点及发展前景1、可转换债券具有公司债券和股票的双重特点，可以在较低的风险水平下获取较高的收益。可转换公司债券是指发行人依照法定程序发行、在一定期间内依据约定的条件可以转换成股票的公司债券。作为一种附有转股权的特殊债券，可转换债券具有公司债券和股票的双重特点。在转换之前，是一种公司债券，具备债券的特征，有规定的利率和期限，体现的是债权债务关系;转换成股票以后，持有人由债权人变成公司股东。可转换债券所具有的特殊性质决定投资可转换债券可以在较低的风险水平下获取较高的收益。可转换债券的价值由两部分组成：获取债券本息收益的纯债券价值和可以转为股票的期权价值。如果标的股票价格下跌，投资者可以持有债券获得债券票面利息和本金，以纯债券价值作为保底收益。当标的股票的价格上涨时，转债的期权价值增加，体现为转债的价格与股票同步上涨，投资者可以获得较高的资本利得。当然

2023-06-12

59人看过
股权投资
分析中国股权投资基金特点

PE的主要特点1.在资金募集上,主要通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集,它的销售和赎回都是基金管理人通过私下与投资者协商进行的。另外在投资方式上也是以私募形式进行，绝少涉及公开市场的操作,一般无需披露交易细节。2.多采取权益型投资方式，绝少涉及债权投资。PE投资机构也因此对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。反映在投资工具上，多采用普通股或者可转让优先股，以及可转债的工具形式。3.一般投资于私有公司即非上市企业，绝少投资已公开发行公司，不会涉及到要约收购义务。4.比较偏向于已形成一定规模和产生稳定现金流的成形企业，这一点与VC有明显区别。5.投资期限较长，一般可达3至5年或更长，属于中长期投资。6.流动性差，没有现成的市场供非上市公司的股权出让方与购买方直接达成交易。7.资金来源广泛，如富有的个人、风险基金、杠杆并购基金、战略投资者、养老基金、保险公司等。8.PE投资机构多采取有

2023-06-12

357人看过
基金投资
华安稳定收益债券基金投资价值分析报告

一、市场环境分析自2007年四季度以来，股市经历大幅度的震荡调整，不少投资者在这一轮行情中充分体验了与股市高收益相伴而生的高风险，转而寻求风险较低、收益稳定的投资品种。债券型基金正是符合这种投资要求的基金品种。(一)股市震荡，债券型基金优势凸现根据中国银河证券基金研究中心的数据统计，截至2008年3月14日，上证指数从年初的5261点下跌至3962点，跌幅达24.69%，深圳成指从年初的17700点跌至13817点，跌幅21.94%。按照中国银河证券基金分类体系，纳入统计范围的130只股票型基金“今年以来”的平均净值增长率为-16.11%，17只指数型基金为-21.35%，58只偏股型基金为-16.16%，25只平衡型基金为-14.03%(见表1)。表1：各类型基金今年以来净值增长率一览表各类型基金今年以来净值增长率封闭式-15.46%股票型-16.11%指数型-21.35%偏股型-16.

2023-06-12

389人看过

基金投资
易方达增强回报债券型基金投资价值分析报告

根据中国**证券股份公司基金研究中心《中国证券投资基金2007年行业统计报告》，截止2007年末，易*达基金管理公司共管理有16只基金，资产总规模为1721.69亿元，市场占比5.26%，在58家基金管理公司中排名第5位。l易*达基金管理公司是国内市场上的名牌基金公司之一，具有优异的运作业绩和良好的市场形象。l除了常规的债券投资以外，增强回报基金只可以投资一级市场的新股票。l就当前的基础市场行情背景情况来看，由于股票二级市场的风险相对前两年来比增大了一些，故增强回报基金可能更适合未来一段时间的基础市场。因为进入2008年以后，2006年、2007年那样的单边行情料难再现，2007年年底、2008年初的大调整已使不少投资者的整体收益大幅缩水，未来的基金投资更需注意防范风险。第一部分新产品简介基金名称易*达增强回报债券型基金发行时间2008年2月28日至3月18日(待定)发行地点中国**证券股

2023-06-02

452人看过
股票
上投摩根内需动力股票型基金投资价值分析报告

根据中国**证券基金研究中心《基金管理公司股票投资管理能力评价体系》的统计，上投**基金管理公司的股票投资管理能力2005年度在33家基金公司中排名第2位，2006年上半年在45家基金管理公司里排名第2位。按照中国**证券基金研究中心的基金分类体系及统计评价结果，上投**基金管理公司旗下目前管理有六只基金(货币市场基金A级和B级分列)，总体绩效表现情况良好，前四只基金的绩效排名在同类型基金中均较为靠前，其中该公司的第一只股票型基金――上投摩根优势的绩效综合评价结果为五星级基金;上投**阿尔法为四星级基金，成立不足两年，为投资者创造的收益已经翻了两番多。第一部分产品简介基金名称：上投摩根内需动力基金销售网点：中国**证券等托管银行：中国工商银行发行时间：2004年4月10日到4月13日募集目标：本基金在募集期内最终确认的有效认购金额拟不超过100亿元(不包括利息)。如果募集期首日的有效认购金

2023-06-12

295人看过
股票
长城消费增值股票型基金投资价值分析报告

主要内容：**基金资产管理迈向成熟轨道：**基金成立以来投资业绩良好，目前已经步入稳步发展的轨道。经过7年多的发展，**基金逐步形成一套有效的管理体系和独特的竞争优势，其资产管理规模和投研能力近年来发展势头良好。投研能力稳定可靠：**基金管理公司股票基金的投资管理从成立以来一直体现为稳步发展的风格，较好地契合了资产管理机构对客户资产保值增值的使命。该公司成立以来历经不同的市场环境，在不同的时间段中均保持了稳健投资的特色，表明其在市场风险管理方面卓有成效。长城消费增值将消费作为主要投资导向：基于中国经济发展的大背景，该基金以消费为导向的投资风格有望分享中国经济发展所带来的长期收益，属于长期的战略性品种;从我国经济发展的现状看，制造业作为主要引擎仍将是今后较长时期内经济发展的主要特征，而消费产业在我国更多的侧重于新兴行业范畴，因而也更多的表现为成长型风格。基金近期仓位设置契合市场状况：基金管理

2023-06-12

80人看过
基金投资
市场组合分散基金投资风险

近期股指经历了过山车似的快涨快跌，个股“集体”跳水情形下基金也纷纷大跌，许多投资者明显感觉到了基金的投资风险。招商银行理财专家认为：市场组合、产品配置、时间运用三个要素是分散基金投资风险的关键。本期理财课堂就先从市场组合来分析如何分散基金投资的风险。"不把鸡蛋放在一个篮子里"已经成为了众所周知的投资原则，但投资学的理论表明：无论如何分散，如果投资集中在一个单一的市场里，那么这个市场的系统性风险是无论如何也无法规避的。2006年，中国股市成为全球表现最好的市场之一，但是就在2005年，中国市场的表现在全球市场表现为最差的市场之一。随着目前国内资本市场的持续上涨，A股市场整体估值水平日益走高，市场系统性风险逐步加大。通过QDII产品进行全球化投资，把鸡蛋放到更多的篮子里，不仅可以有效分散单个市场的投资风险，大大降低整体投资收益的波动度，也有助于提高经风险调整后的投资回报水平。简单说，如果国内市

2023-06-12

400人看过

基金投资
审视最新基金投资组合的感想

持股雷-同非好事———审视最新基金投资组合的感想**证券刘*葵通过4月20日、21日公布的投资组合，我们确实领略到了基金经理人专家理财的优势与能力。但是，在赞誉之余，笔-者认为基金投资过程中出现了一些不太好的苗头。首先，重仓股雷-同现象依然严重。持股高度雷-同成为此次投资组合的一个突出特点。以网络、电子、新材料为代表的高科技股仍是3月末基金重仓股中的主流，同时，少量资源类股、有股权之争可能性的个股也出现在部分基金的重仓股名单中。一季度涨幅惊人的个股，如**控股、**钽业、**股份、中关村等出现在多家基金重点增仓的名单中，显示基金确是一季度一批科技股走强的重要推动力，但这一特点也意味着基金组合蕴含风险，容易引起市场或个股的动荡，这可以从大牛股综艺股份的走势中得到启示。其次，投资理念趋同，投资风格模糊。据公告显示，在按行业分类的股票投资组合中，除基金景-博和**普丰在电子通讯行业的投资占其净值

2023-06-12

141人看过
基金投资
基金投资优化组合

在目前市场行情下，如何调整基金投资组合，有效规避投资风险是当前投资者最为关注的问题。对此，笔者专门采访了市建-行专业理财师。合理配置各类基金品种。建-行理财师认为，对于大部分普通投资者来说，可以按照“三三制”来配置持有的基金，即三分之一股票型基金，三分之一混合型基金，三分之一债券货币型基金。由于投资者个人投资偏好的差异，实际操作中，很多人都会根据眼前形势来调整组合，比如在市场行情上涨期间，股票型基金和指数型基金自然会多配置一些，这样做短期可能收益丰厚，但不可否认的是会降低组合整体的抗风险能力。虽然指数型基金的长期表现不差，可是在市场下跌或震荡时该类基金也是风险最大的基金品种，有可能带来较大的损失。当然，如果投资者对于未来中国经济、世界经济的发展趋势有足够的信心，对大盘持续走好看准方向，那么，配置比例较高的指数型基金是可以的，但绝对不是全部。剔除品质不佳的基金品种。据建-行理财师介绍，由于多

2023-06-12

364人看过